当前位置:首页 > 基金净值基金净值

浙商中华预期高股息C_经理(查晓磊)基金007216基金档案及业绩分析

2020-10-18 23:10:58【基金净值】人次阅读

摘要中华交易服务预期高股息指数收益率×95%+银行活期存款利率(税后)×5%基金全称:浙商港股通中华交易服务预期高股息指数增强型证券投资基金 简称:浙商中华预期高股

中华交易服务预期高股息指数收益率×95%+银行活期存款利率(税后)×5%

基金全称:浙商港股通中华交易服务预期高股息指数增强型证券投资基金  简称:浙商中华预期高股息C

基金代码:007216

浙商中华预期高股息C基金类型:股票指数

基金007216发行日期:2019年09月12日

成立日期/规模:2019年10月30日 / 2.656亿份  资产规模:0.05亿元

份额规模:0.0550亿份

基金管理人:浙商基金

基金托管人:工商银行 基金经理人:查晓磊、刘宏达、王剑

基金007216成立来分红:每份累计0.00元(0次)

管理费率:1.00%  托管费率:0.15%

销售服务费率:0.35%  最高认购费率:0.00%

最高申购费率:0.00%  最高赎回费率:1.50%

基金浙商中华预期高股息C是股票型指数基金,属于较高预期风险、较高预期收益的证券投资基金品种,其预期风险与预期收益高于混合型基金、债券型基金与货币市场基金。基金浙商中华预期高股息C为指数基金,主要投资于标的指数成份股、备选成份股,具有与标的指数相似的风险收益特征。基金浙商中华预期高股息C主要投资香港联合交易所上市的股票,需承担汇率风险以及境外市场的风险。

浙商中华预期高股息C基金在指数化投资的基础上通过量化模型进行投资组合优化,在控制与业绩比较基准偏离风险的前提下,力争获得超越标的指数的投资收益。浙商中华预期高股息C基金力争日均跟踪偏离度的绝对值不超过0.5%,年跟踪误差不超过8%。 1、股票投资策略 (1)指数化投资策略 浙商中华预期高股息C基金将运用指数化的投资方法,在控制组合跟踪误差基础上调整成分股的权重,达到对标的指数的跟踪目标。 (2)指数增强策略 首先,结合宏观数据(CPI,PPI,利率等),股票基本面数据(ROE,估值,盈利增速等)以及市场交易的数据(波动率,大小盘相对强弱程度等),通过AI的方式,在成分股内设立禁止池。每次调仓时,从指数成分股中剔除禁止池内的股票。 其次,在控制投资组合跟踪误差的基础上,对股票组合进行优化,力争获得超越基准的回报。基金管理人以对中国市场的长期研究为基础,综合来自公司财务报表、分析师预测和市场交易数据以及大数据舆情等方面的信息,构建浙商量化模型。该模型从盈利(毛利率,净利率,总资产收益率等)、成长(单季度ROE,ROA增速等)、分析师预期(一致预期PE,评级上调等)、估值(PE,PB,EV/EBIT等)、市场交易数据(波动率,涨跌幅等)、舆情(分析师预期等)等方面来评估股票未来一段时间的收益率,依据预测收益率对股票权重进行调整,以达到指数增强的目的。基金管理人将根据历史回测数据和市场状况,对模型进行检验和改进,力争保持模型的有效和稳定,为投资决策提供支持。 (3)股票组合调整 ①定期调整浙商中华预期高股息C基金股票组合根据所跟踪的中华交易服务预期高股息指数对其成份股的调整而进行相应的定期跟踪调整。 ②不定期调整 A.与指数相关的调整 根据指数编制规则,当中华交易服务预期高股息指数成份股因增发、送配等股权变动而需进行成份股权重重新调整时,浙商中华预期高股息C基金将进行相应调整。 B.申购赎回调整 根据浙商中华预期高股息C基金的申购和赎回情况,对股票投资组合进行调整,从而有效跟踪标的指数。 C.其它调整 根据法律、法规和基金合同的规定,成份股在标的指数中的权重因其他特殊原因发生相应变化的,浙商中华预期高股息C基金可以对投资组合管理进行适当变通和调整,力求降低跟踪误差。 2、风险预估和控制 为有效地控制基金的跟踪误差,浙商中华预期高股息C基金将根据基金投资组合相对业绩比较基准的资产配置暴露度、行业配置暴露度和个股投资比例暴露度,对基金的跟踪误差进行估计和控制,预先防范基金收益表现偏离业绩比较基准过大的风险。 开放式指数基金跟踪误差的来源包括对成份股权重的优化、对受限成份股的替代投资、成份股调整时的交易策略以及基金每日现金流入/流出的建仓/变现策略、成份股股息的再投资策略等。基金管理人将通过对这些因素的有效管理,追求实现正的跟踪偏离。 3、债券投资策略 浙商中华预期高股息C基金根据流动性管理的需要,选取到期日在一年以内的央票、国债、政策性金融债等进行配置。浙商中华预期高股息C基金债券投资组合将采用自上而下的投资策略,根据宏观经济分析、资金面动向分析等判断未来利率变化,并利用债券定价技术,进行个券选择。 4、可转换债券投资策略 浙商中华预期高股息C基金可投资可转债、分离交易可转债或含赎回或回售权的债券等,这类债券赋予债权人或债务人某种期权,比普通的债券更为灵活。浙商中华预期高股息C基金将采用专业的分析和计算方法,综合考虑可转债的久期、票面利率、风险等债券因素以及期权价格,力求选择被市场低估的品种,获得超额收益。 5、资产支持证券投资策略 浙商中华预期高股息C基金通过对资产支持证券资产池结构和质量的跟踪考察,分析资产支持证券底层资产信用状况变化,并预估提前偿还率变化对资产支持证券未来现金流的影响情况,评估其内在价值进行投资。 6、中小企业私募债投资策略 与传统信用债券相比,一方面,中小企业私募债由于以非公开方式发行和交易,并且限制投资人数量上限,整体流动性相对较差;另一方面,受到发债主体资产规模较小、经营波动性较高、信用基本面稳定性较差影响,整体的信用风险相对较高。 鉴于中小企业私募债的弱流动性和高风险性,浙商中华预期高股息C基金将运用基本面研究,结合财务分析方法对债券发行人信用风险进行分析和度量,综合考虑信用基本面、债券收益率和流动性等因素的基础上,选择风险与收益相匹配的品种进行投资。 7、股指期货投资策略 基金管理人可运用股指期货,以提高投资效率更好地达到浙商中华预期高股息C基金的投资目标。浙商中华预期高股息C基金在股指期货投资中将在风险可控的前提下,以套期保值为目的,本着谨慎原则,参与股指期货的投资,以管理投资组合的系统性风险,改善组合的风险收益特性。此外,浙商中华预期高股息C基金还将运用股指期货来对冲特殊情况下的流动性风险以进行有效的现金管理,如预期大额申购赎回等,以及对冲因其他原因导致无法有效跟踪标的指数的风险。 8、国债期货投资策略 浙商中华预期高股息C基金在进行国债期货投资时,将根据风险管理原则,以套期保值为目的,采用流动性好、交易活跃的期货合约,通过对债券交易市场和期货市场运行趋势的研究,结合国债期货的定价模型寻求其合理的估值水平,与现货资产进行匹配,通过多头或空头套期保值等策略进行套期保值操作。基金管理人将充分考虑国债期货的收益性、流动性及风险性特征,运用国债期货对冲系统风险、对冲特殊情况下的流动性风险,如大额申购赎回等;利用金融衍生品的杠杆作用,以达到降低投资组合的整体风险的目的。 9、权证投资策略 权证为浙商中华预期高股息C基金辅助性投资工具,投资原则为有利于加强基金风险控制,有利于提高基金资产的投资效率,控制基金投资组合风险水平,更好地实现浙商中华预期高股息C基金的投资目标。

热门基金关键词:浙商中华预期高股息C   基金007216   查晓磊   刘宏达   股票指数基金   浙商基金

很赞哦! ()

浙商中华预期高股息C_经理(查晓磊)基金007216基金档案及业绩分析相关内容

  • 浙商惠民纯债C_经理(周锦程)基金008605基金档案及业绩分析

    浙商惠民纯债C_经理(周锦程)基金008605基金档案及业绩

    2020-10-18 18:35:40 中债新综合指数(全价)收益率*90%+一年期定存利率(税后)*10%基金全称:浙商惠民纯债债券型证券投资基金 简称:浙商惠民纯债C基金代码:008605浙商惠民纯债C基金类型
  • 广发恒生中型股指数A_经理(刘杰)基金501303基金档案及业绩分析

    广发恒生中型股指数A_经理(刘杰)基金501303基金档案及

    2020-10-18 11:23:53 人民币计价的恒生综合中型股指数收益率×95%+人民币活期存款收益率(税后)×5%基金全称:广发港股通恒生综合中型股指数证券投资基金(LOF) 简称:广发恒生中型股指
  • 浙商惠泉3个月定开债C_经理(周锦程)基金007225基金档案及业绩分析

    浙商惠泉3个月定开债C_经理(周锦程)基金007225基金档

    2020-10-18 07:12:37 中债新综合指数(全价)收益率*80%+一年期定存利率(税后)*20%基金全称:浙商惠泉3个月定期开放债券型证券投资基金 简称:浙商惠泉3个月定开债C基金代码:007225浙商
  • 浙商丰顺纯债债券_经理(周锦程)基金007179基金档案及业绩分析

    浙商丰顺纯债债券_经理(周锦程)基金007179基金档案及

    2020-10-17 00:39:02 中债新综合指数(全价)收益率*80%+一年期定存利率(税后)*20%基金全称:浙商丰顺纯债债券型证券投资基金 简称:浙商丰顺纯债债券基金代码:007179浙商丰顺纯债债券基
  • 浙商丰裕纯债债券A_经理(周锦程)基金007587基金档案及业绩分析

    浙商丰裕纯债债券A_经理(周锦程)基金007587基金档案及

    2020-10-16 18:32:22 中债新综合指数(全价)收益率*90%+一年期定存利率(税后)*10%基金全称:浙商丰裕纯债债券型证券投资基金 简称:浙商丰裕纯债债券A基金代码:007587浙商丰裕纯债债券A
  • 汇添富中证中药指数(LOF)A_经理(过蓓蓓)基金501011基金档案及业绩分析

    汇添富中证中药指数(LOF)A_经理(过蓓蓓)基金501011基

    2020-10-16 11:47:22 中证中药指数收益率×95%+银行人民币活期存款利率(税后)×5%基金全称:汇添富中证中药指数型发起式证券投资基金(LOF) 简称:汇添富中证中药指数(LOF)A基金代码:50
  • 富国中证移动互联网指数分级_经理(王保合)基金161025基金档案及业绩分析

    富国中证移动互联网指数分级_经理(王保合)基金161025

    2020-10-15 06:49:53 95%×中证移动互联网指数收益率+5%×银行人民币活期存款利率(税后)基金全称:富国中证移动互联网指数分级证券投资基金 简称:富国中证移动互联网指数分级基金代码
  • 景顺中证红利成长低波动A_经理(徐喻军)基金007751基金档案及业绩分析

    景顺中证红利成长低波动A_经理(徐喻军)基金007751基金

    2020-10-15 04:44:47 中证沪港深红利成长低波动指数收益率×95%+银行活期存款利率(税后)×5%基金全称:景顺长城中证沪港深红利成长低波动指数型证券投资基金 简称:景顺中证红利成长低
  • 信诚中证TMT产业主题分级_经理(黄稚)基金165522基金档案及业绩分析

    信诚中证TMT产业主题分级_经理(黄稚)基金165522基金档

    2020-10-14 17:49:40 95%×中证TMT产业主题指数收益率+5%×金融同业存款利率基金全称:信诚中证TMT产业主题指数分级证券投资基金 简称:信诚中证TMT产业主题分级基金代码:165522信诚中
  • 天弘中证红利低波动100A_经理(张子法)基金008114基金档案及业绩分析

    天弘中证红利低波动100A_经理(张子法)基金008114基金

    2020-10-13 15:41:15 中证红利低波动100指数收益率×95%+银行活期存款利率(税后)×5%基金全称:天弘中证红利低波动100指数型发起式证券投资基金 简称:天弘中证红利低波动100A基金代码
  • 浙商惠盈纯债C_经理(刘爱民)基金008548基金档案及业绩分析

    浙商惠盈纯债C_经理(刘爱民)基金008548基金档案及业绩

    2020-10-13 15:27:29 中债总指数(全价)基金全称:浙商惠盈纯债债券型证券投资基金 简称:浙商惠盈纯债C基金代码:008548浙商惠盈纯债C基金类型:债券型基金008548发行日期:成立日期/规模
  • 前海开源健康分级_经理(陶曙斌)基金164401基金档案及业绩分析

    前海开源健康分级_经理(陶曙斌)基金164401基金档案及

    2020-10-12 18:37:30 中证健康产业指数收益率×95%+银行人民币活期存款利率(税后)×5%基金全称:前海开源中证健康产业指数分级证券投资基金 简称:前海开源健康分级基金代码:164401前